第38节:金融养老(33) (六)投房养老的注意事项 1 .投房养老是个人投资理财的重要手段 个人投资理财,近日正受到社会公众越来越多的青睐。党的十七大报告也专 门讲到了“要采取各种手段,增加居民的财产性收入”,投资房产正是个人投资 理财的重要手段。老年人为考虑养老用资,通常采用的办法,是中青年时代尽可 能地将一定钱财储蓄于银行,等年老退休时再逐步开销。但养老储蓄相较房产投 资,收益又是很低的。有人讲要“把房子看作存折”。钱存在银行里是要收取利 息,但这笔利息今日并不为多,扣除通货膨胀因素后只能是个负数。尤其是大家 崇尚理财,讲究投资股票、债券、基金等赚取大钱,储蓄存款安安稳稳地赚取一 点利息收益,已被看作为“小儿科”事项。把钱买成房子存起来,好处很多。 就长期投资而言,尤其是时间跨度长达二三十年的投资,房产相对而言安全 系数最高,抗击通货膨胀的能力最强。通货膨胀时期,储蓄存款大幅缩水,难以 有效调控,购买住房做投资则不然,收益率相比储蓄利率要高得多,越是通货膨 胀,房产的价值升值就表现地越好。即使说2000年以后,我国出现了轻微的通货 紧缩,房产价值偏偏又是涨得最高最快。就长期而言,房产具有很强的保值功能, 尤其是在10年、20年之后,房价随着通货膨胀向上调整,可保障自己的财富不会 受到通货膨胀的侵蚀。如地段选择得当,房产还能产生稳定的现金流即租金,租 金同样会跟着通货膨胀的水平上涨,这笔投资收益正好用作为晚年的养老生活。 2 .只有一套住宅不是投房养老 每个家庭要在社会中生活,并充分发挥其多项功能作用,首先要有房可住。 这个住房可能是租赁于他人,或是自行购买。短期内无房居住时,大家会想到先 租房居住。但作为长远打算时,必然会考虑购买属于自己的住宅,并长期安家永 住。但要将自己住所的购买称为投资,显然有点牵强附会。如某人在数年前用30 万元购买的住房,今日已经上涨到50万元乃至80万元之多,成绩显赫。但若要考 虑将其变卖现款,以求“落袋为安”时,马上就会遇到“自己在何处安身”的问 题。 住宅的投资性是明显的,如何做才可以称为投资则有待商榷。如某人自1995 年作为人才引进到浙江大学工作时,单位分配了一套60平米的二居室,虽说面积 小,但因位处浙江大学校门口,周围有求是小学、浙大附中等重点学校,又紧邻 西湖、植物园等国家级风景区,交通便利,生活适宜,可算是杭州市的黄金地段 了。1998年,国家搞房改,花了14000 元购买到该住房的产权。当时同等地段、 同样面积、状况的住房的市价,大致为20万元。随后,杭州城的住房价格呈现为 火箭式飞速上涨,同等状况的住房,虽说是房龄已有近30年,房价却从30万、50 万一直跃居到今日的100 万元、200 万元出头。但作为居住者本人而言,价值1.4 万元和价值200 万元的住房,若用于融资、作为养老保障,自然是差异极大,但 在居住的感受上有何不同呢?似乎没有太多的差异。真要仔细追究起来,那就是 看到大家纷纷住进了刚建造的面积大、功能全的商品房,只能感觉到自身的居住 条件愈益窘迫、心理状态更为不平衡而已。